連日の調整を経て、木曜日に再び原油価格が反発しました。この反発は8月15日から始まった停戦交渉の重要な時期に発生しました。報道によると、イスラエルとハマスの停戦交渉は木曜日にドーハで行われ、数日間続く見込みです。ホワイトハウスは木曜日の焦点が合意の実施細部にあるとし、合意の成立は一先ず見込んでいないとしています。会談は翌日も継続予定で、分岐はあるものの双方とも問題を克服できると認識し、早期決着を呼び掛けています。
同時に、アメリカの情報では、イランがほとんど予告なしに攻撃を発動する可能性があるため、市場は地政学的なリスクに敏感な状態が続いています。最新情報によれば、ハマスは15日にカタールのドーハで行われるガザ停戦交渉を欠席するものの、その後仲介国と対話する可能性はあります。ハマス側は、仲介者がイスラエルの「真剣な対応」を持ち込むことを期待していると述べました。
以前、イランは今週中にガザ停戦交渉が合意に達しない限り、イスラエルへの直接報復を止めることはないと警告していました。交渉が失敗した場合、またはイランがイスラエルによる故意の遅延を疑う場合、イランは同盟国と連携して直接攻撃を開始する予定です。イランは、ハマスの指導者ハニーヤのイランでの殺害事件に対する厳しい報復を誓い、この事件をイスラエルの仕業だと非難しました。イスラエル側はこの事件への関与を確認も否定もしませんでした。アメリカ海軍はイスラエルの防御を強化するため、中東地域に戦艦や潜水艦を派遣しています。
現在、原油価格は短期的に反発傾向にあります。しかし、地政学的な不確実性のため、市場の資金は依然として慎重で、様子見の姿勢が明らかです。原油価格の反発は突発的な事件によって影響を受け、大幅な変動が起こる可能性があります。投資家は操作の際にペースの取り方に特に注意が必要です。
毎日の動向
WTI主力原油先物価格は1.18ドル上昇し、上昇率は1.53%で78.16ドル/バレルとなりました。ブレント主力原油先物価格は1.28ドル上昇、上昇率は1.6%で81.04ドル/バレル。INE原油先物価格は1.12%上昇し、575.8元となりました。
ドル指数は0.44%上昇し、103.05で終えました。香港取引所でのドル対人民元の為替レートは0.32%上昇し、7.1374となりました。アメリカの10年物国債は0.56%下落し、113.02で取引を終えました。ダウ・ジョーンズ工業株平均は1.39%上昇し、40563.06で終えました。
最近の重要なニュース
国家統計局データ：原油生産が加速成長
7月、中国の規模以上の工業企業の原油生産量は1790万トンに達し、前年同月比で3.4%増加しました。増加率は6月より1ポイント加速し、日均生産量は57.7万トンとなりました。同時に、原油輸入量は4234万トンで、前年同月比で3.1%減少しました。
国家統計局の8月15日のデータによると、7月の中国の製油所における原油加工量は引き続き減少し、6月に比べて2.0%減少して1396万バレル/日（約5906万トン）となり、これは21か月ぶりの低水準です。これは国内の需要の低迷を反映しており、前年同期比で6.1%減少し、2022年8月以来最大の減少率です。
天然ガス生産は安定成長を維持しました。7月、規模以上の工業企業の天然ガス生産量は200億立方メートルで、前年同月比で7.9%増加しましたが、増加率は6月より1.7ポイント遅れました。日均生産量は6.5億立方メートルです。天然ガスの輸入量は1086万トンで、前年同月比で5.6%増加しました。
地政学リスクと需要懸念の交錯、原油価格の見通しは不明
野村証券のエコノミスト高島由紀は、水曜日に石油市場が売り超過現象を示した後、アジア市場で調整が始まったと指摘しました。オランダ国際グループのアナリストは、地政学的なリスクが依然として石油市場を覆っており、特にイランによるイスラエルへの報復行動の不確実性が市場のオプション取引を活発にしていることで、参加者はオプションを通じて原油価格の大幅な変動から身を守ろうとしています。
しかし、オーストラリア・ニュージーランド銀行のアナリストは、石油在庫の増加が需要の低迷懸念を引き起こす可能性を憂慮しています。先週のアメリカの原油在庫は140万バレル増加し、先の予測である220万バレルの増加を下回りましたが、これは6月末以来初めての在庫増加です。OANDAのシニア市場アナリストである黄家豪は、市場は現在7月のアメリカ小売売上高データに注目しており、予想を下回った場合、短期的に原油価格が下落する可能性があると述べました。総じて、アナリストたちは原油価格の長期的な見通しに対して意見が分かれています。
スウェーデンの北欧銀行：OPEC+は第4四半期に増産しない可能性が高い
スウェーデンの北欧銀行のアナリストOle Hvalbyeはレポートの中で、現在の市場の基本条件は第4四半期にOPEC+が増産する可能性が低いことを示しており、これは供給過剰を引き起こす可能性があるからだと指摘しました。OPEC+は以前、第4四半期に54.3万バレル/日の生産量を回復する計画を立てていましたが、現在、追加の増産余地はないようです。ファンドマネージャーのポジショニングも市場の弱気な見通しを示しています。同銀行は、原油価格が70ドル/バレルの中低価格帯にある場合にブレント原油先物を買い入れることを推奨しています。
