O risco geopolítico está redefinindo o risco dos mercados acionários globais. O veterano estrategista de mercado dos Estados Unidos, Ed Yardeni, declarou que, devido à escalada do conflito no Oriente Médio, aumentou a probabilidade de um colapso no mercado de ações dos Estados Unidos para 35% até o final deste ano, em comparação com 2% anteriormente.
Yardeni apontou que o conflito relacionado ao Irã representa um choque potencial para os mercados globais. O aumento dos preços do petróleo pode elevar a pressão inflacionária, comprimindo a capacidade de consumo das famílias e as margens de lucro das empresas, complicando ainda mais o caminho da política monetária.
Enquanto isso, os fundos institucionais estão aumentando suas apostas defensivas no mercado de ações dos EUA. Segundo dados da Goldman Sachs, na semana até 6 de março, os fundos de hedge aumentaram as posições vendidas em fundos negociados em bolsa de ações em cerca de 8,3%, um aumento raro nos últimos cinco anos.
O relatório indicou que, à medida que a tensão no Oriente Médio continua, os fundos de negociação de curto prazo estão aumentando suas posições vendidas no mercado de ações dos EUA, prevendo que a volatilidade do mercado continuará a aumentar.
