ตามรายงานของรอยเตอร์เมื่อวันที่ 28 มกราคม จีนได้ "เปิดไฟเขียว" สำหรับการนำเข้าชิปปัญญาประดิษฐ์ H200 ของ Nvidia ชุดแรก ซึ่งมองว่าเป็นการเปลี่ยนแปลงเชิงปฏิบัติทางนโยบายที่มุ่งตอบสนองความต้องการด้านพลัง AI ภายในประเทศและส่งเสริมการพัฒนาเซมิคอนดักเตอร์ในประเทศ
การอนุมัติครั้งแรกถึงมือใคร: ขนาดและเส้นทางชัดเจนขึ้น
รายงานอ้างถึงแหล่งข่าวหลายคนที่ระบุว่าผู้ที่ได้รับอนุมัติให้ซื้อครั้งแรกคือบริษัทอินเทอร์เน็ตขนาดใหญ่สามแห่ง: ByteDance, Alibaba และ Tencent ซึ่งได้รับอนุมัติให้ซื้อ H200 มากกว่า 400,000 ชิป ส่วนบริษัทอื่น ๆ ผู้รอในรายการล็อตถัดไป
สิ่งที่น่าสังเกตคือการอนุมัติที่เกี่ยวข้องนี้ได้รับการระบุว่าเกิดขึ้นพร้อมกับกำหนดการของ CEO ของ Nvidia Huang Renxun ในสัปดาห์นี้ที่จีน ตลาดจึงถือว่าเป็นสัญญาณที่ชัดเจนมากขึ้นของ "การปล่อยตัวอื่นจริง"
ทำไมถึงปล่อยตอนนี้: จาก "ไม่ปล่อยผ่านด่าน" สู่การเปลี่ยนนโยบาย
ก่อนหน้านี้ เรื่องการที่ H200 สามารถเข้าตลาดจีนได้หรือไม่ยังคงไม่แน่นอน รอยเตอร์เคยรายงานว่า มีการแจ้งไปยังด่านศุลกากรว่า H200 "ไม่อนุญาตให้นำเข้า" ทำให้ยากที่จะตัดสินว่าเป็นมาตรการชั่วคราวหรือข้อจำกัดที่เป็นทางการมากกว่า
อีกด้านหนึ่ง นโยบายจากฝั่งสหรัฐถือเป็นการเปลี่ยนแปลงครั้งสำคัญ: รอยเตอร์รายงานเมื่อกลางเดือนมกราคมว่า สหรัฐได้อนุญาตให้ขาย H200 ไปยังจีนอย่างเป็นทางการ แต่ต้องผ่านการตรวจทดสอบจากฝ่ายที่สาม, มีข้อจำกัดด้านสัดส่วนการส่งออก และให้ลูกค้าจีนพิสูจน์กระบวนการด้านความปลอดภัยและไม่สามารถนำไปใช้ในทางทหาร
ทำไม H200 ถึงอ่อนไหวมากขึ้น: ความแตกต่างด้านประสิทธิภาพและช่องว่างระหว่างอุปสงค์และอุปทาน
H200 ถูกเรียกว่าเป็นชิป AI ที่ "สองแข็งแกร่งที่สุด" ของ Nvidia โดยรอยเตอร์ รายงานระบุว่าประสิทธิภาพของมันประมาณ 6 เท่าของ H20 ที่ขายในจีนก่อนหน้านี้ ซึ่งสินค้าของผู้ผลิตในประเทศจีนใกล้เคียงกับ H20 แต่ยังคงมีช่องว่างชัดเจนเมื่อเทียบกับ H200
ความต้องการด้านนี้กำลังเพิ่มสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว รอยเตอร์ระบุว่าปริมาณการสั่งซื้อ H200 ของบริษัทเทคโนโลยีในจีนคาดว่าเกินกว่า 2 ล้านชิ้น ซึ่งสูงกว่าที่ Nvidia จะสามารถจัดหาได้ นี่หมายความว่าแม้ล็อตแรกจะได้รับอนุมัติ แต่ "ใครจะได้, ได้เท่าไหร่, ตามหลักเกณฑ์ใด" จะยังคงเป็นจุดที่ตลาดจับตามอง
สิ่งที่น่าติดตามในอนาคต: จังหวะการอนุมัติและความเป็นไปได้ของ "โควต้าสัญชาติไทย"
รอยเตอร์ยังระบุว่า มีการหารือกันในหน่วยงานที่เกี่ยวข้องว่าการ "ซื้อชิปภายในประเทศในสัดส่วนที่แน่นอน" อาจเป็นหนึ่งในเงื่อนไขสำหรับการนำเข้าชิปขั้นสูงจากต่างประเทศ หากกลไกนี้ได้รับการนำมาใช้ อาจทำให้บริษัทสามารถใช้กลยุทธ์แบบ "นำเข้า + ผลิตในประเทศ" เมื่อขยายศูนย์ข้อมูลและซื้อพลังการคำนวณ
ในส่วนของราคาหุ้น หน้าของ Investing.com แสดงให้เห็นว่าราคาหุ้นของ Nvidia เพิ่มขึ้นประมาณ 1.10% ในวันที่มีการปล่อยข่าวดังกล่าว
