향후 20년 동안 고령 세대가 보유한 약 124조달러의 자산이 상속이나 자선 기부를 통해 다음 세대로 이동할 전망이다. 최근에는 사망 이후 상속하는 대신, 은퇴자가 생전에 자산 일부를 증여해 자녀와 손자녀가 자금이 더 필요한 시기에 활용하도록 하려는 움직임도 나타나고 있다.
Morning Consult 조사에서는 부모와 성인 자녀 모두 유산이 단순히 훗날 상속되기를 기다리기보다 부채 상환, 주택 구입, 은퇴 준비에 사용되기를 선호하는 경향이 확인됐다. Prudential의 은퇴 연구 책임자인 데이비드 블랑셰트는 자금이 60대나 70대 이후보다 40대와 50대에 있는 사람에게 더 큰 도움이 되는 경우가 많다고 설명했다. 상속인이 사망한 뒤에야 자산을 받게 되면, 증여자는 그 돈이 실제로 어떤 변화를 만들었는지도 확인하기 어렵다는 점도 지적됐다.
다만 은퇴자에게 생전 자산 이전은 감정만으로 결정할 수 있는 문제가 아니다. 기대수명이 길어지면서 80대 이후에도 저축으로 생활비를 충당해야 하는 사람이 늘고 있다. 이미 증여한 자금이 훗날 필요해져도 되돌려받기 어렵다는 우려 때문에 결정을 미루는 경우도 많다. JPMorgan의 수석 은퇴전략가 마이클 콘라스는 상속 계획과 은퇴 계획이 필요한 자금 규모뿐 아니라 심리적인 측면에서도 서로 연결돼 있다고 설명했다.
은퇴자금과 증여자금을 세 계정으로 나누기
콘라스는 은퇴자산을 안정형 계정, 변동형 계정, 유산 계정으로 구분하는 방식을 제안했다. 안정형 계정은 임대료와 식비, 공과금, 의료비 같은 정기적인 생활비를 충당하는 데 사용한다. 변동형 계정은 여행, 취미, 여가 등 필수적이지 않은 지출을 담당한다. 유산 계정은 향후 가족에게 증여하거나 자선단체에 기부할 자산을 따로 관리하는 용도다.
기본 생활비와 선택적 소비에 필요한 자금이 확보돼 있다면 은퇴자는 생전에 얼마를 이전할 수 있는지 보다 명확하게 판단할 수 있다. 계정을 나눈다고 해서 장수에 따른 자금 부족 위험이 사라지는 것은 아니다. 다만 일상생활을 위한 자금과 가족에게 남길 자산을 구분하면, 은퇴자금이 고갈될 수 있다는 불안 때문에 모든 증여 계획을 중단하는 상황을 줄이는 데 도움이 된다.
연간 증여 한도와 자산별 세금 확인해야
자산 일부를 생전에 이전하면 사망 당시 과세 대상 유산의 규모가 줄어 주(州) 유산세나 연방 유산세에 영향을 줄 수 있다. 2026년 규정에 따르면 증여자는 수증자 한 명에게 매년 1만9,000달러까지 증여할 수 있다. 부부가 한 명에게 증여하는 경우에는 합산해 3만8,000달러까지 가능하며, 일반적으로 이 한도 안에서는 증여세 신고나 평생 증여·상속 면제 한도 사용이 발생하지 않는다.
이미 가치가 오른 주식을 적격 자선단체에 기부하거나 상속인에게 이전하는 방안도 검토 대상이 될 수 있다. 자산 가치 상승에 따른 자본이득세 문제를 고려해야 하기 때문이다. 의료비와 학비를 해당 기관에 직접 지급하는 경우에는 연간 1만9,000달러의 증여 한도가 적용되지 않는다. 자녀나 손자녀를 위한 529 교육저축계좌를 개설하거나 추가로 납입하는 방법도 있다.
수증자 입장에서는 주거, 교육, 부채 상환, 은퇴 준비가 필요한 시점에 자금을 바로 사용할 수 있다는 점이 핵심이다. 연방 세법상 일반적인 증여는 통상 수증자의 과세소득으로 보지 않지만, 가치가 오른 주식을 받는 경우에는 별도의 세금 처리가 필요하다. 자산을 생전에 직접 이전하면 증여자가 사망한 뒤 유언검인 절차를 거치면서 발생할 수 있는 대기 기간과 법적 절차도 줄어들 수 있다.
처음에는 소액 증여로 시작할 수 있어
은퇴 후 전체 유산을 얼마나 생전에 이전할지 결정하지 못한 경우, 블랑셰트는 소액 증여부터 시도해보는 방법을 제시했다. 성인 자녀의 주택 계약금이나 보육비를 지원하거나, 손자녀의 대학 등록금 일부를 부담하는 방식이다. 비교적 적은 현금을 증여하거나 529 계좌에 추가 납입하는 것도 출발점이 될 수 있다.
이 방식은 가족이 당장 필요한 시기에 도움을 받게 하는 동시에, 수증자가 향후 더 큰 규모의 상속자산을 관리하는 법을 익히게 할 수 있다. 증여자가 한 번에 전체 유산의 향방을 결정할 필요도 없다. 생전 지원과 사망 이후 상속 계획을 분리해 각각 규모와 시점을 정할 수 있기 때문이다.
장기요양 비용과 Medicaid 자격도 고려해야
생전 증여가 은퇴자의 재정적 안전을 약화시켜서는 안 된다. Medicaid를 통해 장기요양 비용을 충당할 계획이 있는 사람은 자산 심사 규정을 특히 주의해야 한다. 5년의 소급 심사 기간 안에 금전 증여를 하면 Medicaid 자격 취득에 영향을 받을 수 있다.
최근 장기요양 비용이 크게 오르는 상황에서 은퇴자는 먼저 향후 돌봄 비용을 어떤 자금으로 마련할지 확인한 뒤 증여 규모를 정해야 한다. Wealthramp의 창업자이자 최고경영자인 팸 크루거는 증여 계획 때문에 증여자가 결국 자금 부족에 빠져서는 안 된다고 강조했다. 많은 가정에서 더 현실적인 접근은 자산 전부를 생전에 넘기거나 모든 결정을 사망 이후로 미루는 것이 아니다. 우선 본인의 재정 안정성을 확보한 다음, 생전에 증여할 금액과 훗날 이전할 자산을 나눠 정하는 방식이다.