- A escalada do conflito entre EUA e Irã aumentou o sentimento de aversão ao risco nos mercados financeiros, pressionando as bolsas asiáticas, com o índice MSCI Ásia-Pacífico, exceto Japão, caindo significativamente.
- Embora a situação no Oriente Médio tenha inicialmente impulsionado os preços do petróleo, com o acordo de cessar-fogo entre Israel e Líbano, os preços dos futuros do petróleo Brent em Londres recuaram de seus picos.
- Os mercados de câmbio e criptomoedas experimentaram maior volatilidade, com o iene se estabilizando e recuperando frente ao dólar em um ponto crítico, enquanto o Bitcoin oscilou em baixa após atingir o menor nível em quase quatro meses.
Reacendimento de conflitos geopolíticos desencadeia busca por ativos seguros
Na sessão de negociação asiática de quinta-feira, o confronto militar renovado entre EUA e Irã concentrou a liquidez dos mercados financeiros globais em ativos de refúgio. O índice MSCI Ásia-Pacífico (exceto Japão) caiu significativamente, o índice Nikkei 225 fechou em queda de 1,4% e o índice KOSPI da Coreia do Sul caiu até 2,6%. Os futuros das ações dos EUA também mostraram fraqueza, com os futuros do S&P 500 caindo 0,4%. No dia anterior, os principais índices de Wall Street já haviam fechado em baixa, com o S&P 500 registrando uma queda de 0,7%. Analistas do Westpac destacaram que a reescalada das hostilidades entre EUA e Irã forçou o mercado a adotar novamente uma postura defensiva.
Acordo de cessar-fogo reduz prêmio do petróleo
No mercado de energia, as expectativas de oferta e demanda foram afetadas pela complexidade geopolítica. No dia anterior, a falta de progresso nas negociações entre Teerã e Washington fez os preços internacionais do petróleo subirem cerca de 2%. No entanto, com o acordo de cessar-fogo entre Líbano e Israel, os futuros do petróleo Brent em Londres recuaram 0,7% para US$ 97,14 por barril, devido à realização de lucros pelos compradores. O acordo prevê que o cessar-fogo seja condicionado à retirada completa dos milicianos do Hezbollah pró-Irã do sul do Líbano. Embora no mês passado um acordo de cessar-fogo tenha falhado, a curto prazo, este progresso aliviou o prêmio de risco geopolítico no mercado de petróleo. Enquanto isso, a Câmara dos Representantes dos EUA aprovou uma resolução para limitar os poderes de guerra do presidente em relação ao Irã, mas seu significado é mais simbólico do que prático.
Antecipação de dados econômicos e aumento das expectativas de alta de juros
No campo dos dados macroeconômicos, o índice de gerentes de compras (PMI) do setor de serviços dos EUA em maio superou as expectativas do mercado, indicando uma recuperação na atividade empresarial. No entanto, os traders acreditam que a recuperação dos dados se deve em parte ao temor das empresas de que o conflito no Oriente Médio interrompa as cadeias de suprimentos, levando-as a antecipar pedidos e reabastecer estoques, não refletindo totalmente uma demanda interna robusta. No mercado de câmbio, o iene (USDJPY) subiu ligeiramente 0,1% para 159,91, afastando-se temporariamente da linha de intervenção oficial de 160. O secretário-chefe do gabinete japonês, Hirokazu Matsuno, e o presidente do Banco do Japão, Kazuo Ueda, emitiram sinais hawkish, sugerindo que, se o risco de inflação continuar superando o risco de desaceleração econômica, a possibilidade de discutir um aumento na taxa básica de juros este mês aumentará significativamente.
Relatórios financeiros de gigantes da tecnologia sob pressão e ajustes em criptomoedas
No setor corporativo e de ativos digitais, o segmento de inteligência artificial mostrou sinais de correção de alta avaliação. A Broadcom, gigante de semicondutores, divulgou receitas do segundo trimestre abaixo das expectativas de Wall Street, e embora a administração tenha mantido a orientação de vendas para o ano fiscal de 2027, suas ações caíram significativamente após o fechamento, com uma correção superior a 13%, levantando discussões sobre a sustentabilidade do crescimento da demanda por chips de inteligência artificial. Além disso, a volatilidade dos ativos de risco também se refletiu no mercado de criptomoedas, com o Bitcoin caindo por cinco dias consecutivos, atingindo o menor nível em quatro meses, antes de se recuperar ligeiramente para US$ 64.118,15. Analistas apontam que o índice do dólar (DXY) se mantendo em um nível alto de 99,45 e o rendimento relativamente firme dos títulos do Tesouro dos EUA continuam a pressionar a liquidez dos ativos criptográficos.
