Revolut consigue licencia bancaria nacional y debe obtener aprobaciones específicas
La fintech británica Revolut ha logrado la autorización de la Oficina del Contralor de la Moneda de EE. UU. (OCC) para establecer un banco nacional, Revolut Bank US, N.A., con sede en Stamford, Connecticut. Esto representa un avance relevante para que Revolut pueda ofrecer servicios bancarios completos bajo su propia licencia en el mercado estadounidense. No obstante, la OCC ha indicado que cuatro líneas de negocio deberán contar con cartas de no objeción regulatorias antes de su lanzamiento.
La carta de aprobación especifica que Revolut debe conseguir autorizaciones adicionales para operar con forex apalancado, incluyendo operaciones intradía, contratos a plazo de divisas, servicios de adquirencia para procesamiento de pagos con tarjeta a comerciantes, y servicios bancarios de corresponsalía para bancos extranjeros no afiliados que mantengan cuentas en dólares estadounidenses. La OCC no ha explicado públicamente las razones para posponer estas aprobaciones.
Portavoces de Revolut señalaron que estas áreas están en desarrollo y que la empresa mantiene un diálogo estrecho con la OCC y otros reguladores estadounidenses para cumplir con las normativas locales.
Requisitos de capital y próximos pasos regulatorios
La aprobación de la OCC es condicional, ya que Revolut aún espera la cobertura de seguro de depósitos por parte de la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC). Además, tanto la entidad holding en EE. UU. como la matriz en Reino Unido aguardan la aprobación del estatus como holding bancario por parte de la Reserva Federal. El inicio de operaciones está previsto para 2027.
La OCC requiere una inyección mínima de capital de 95 millones de dólares y que Revolut mantenga un coeficiente de apalancamiento de nivel 1 no inferior al 10% durante los primeros tres años. Para comparar, OpenReserve, otro banco digital aprobado el mismo día, debe cumplir un apalancamiento del 12% y mantener 210 millones en capital.
El proceso de solicitud de Revolut duró 176 días, un periodo más largo que otras aprobaciones fintech en 2023, las cuales suelen concluisr en torno a 120 días. Por ejemplo, Nubank obtuvo su licencia en 121 días.
Estrategia de transición y panorama competitivo
Actualmente Revolut atiende cerca de un millón de usuarios en EE. UU. a través de alianzas con bancos terceros, como Lead Bank en Missouri. El plan es migrar progresivamente estos clientes a la licencia bancaria nacional propia. Revolut confirmó que Lead Bank seguirá apoyando esta transición, aunque los detalles aún se están definiendo. Lead Bank prefirió no hacer comentarios.
Analistas de fintech en EE. UU. y Canadá valoran que la licencia propia de Revolut reducirá su dependencia de bancos externos, lo que representa mayor competencia para bancos tradicionales y subraya las complejidades del servicio financiero transfronterizo.
Fintech extranjeras y regulaciones en EE. UU.
Revolut es la segunda fintech extranjera que obtiene una licencia bancaria nacional en EE. UU., siguiendo a Nubank, lo que puede indicar una apertura gradual de la OCC a postulantes internacionales. En contraste, otros actores relevantes como Wise y Bunq han tenido sus solicitudes rechazadas.
El Contralor de la OCC, Jonathan Gould, ha destacado la importancia de integrar empresas financieras innovadoras, incluidas las vinculadas con activos digitales, dentro del marco regulatorio para facilitar relaciones bancarias conformes.
Incidentes regulatorios y supervisión
Revolut ha enfrentado sanciones regulatorias en Europa, entre ellas una multa de 3,5 millones de euros por lavado de dinero impuesta por autoridades lituanas. Estos antecedentes generaron dudas sobre el impacto en las aprobaciones estadounidenses, pero aparentemente no influyeron en la decisión de la OCC. Todd Baker, investigador legal senior en la Escuela de Derecho de Columbia, comentó que la naturaleza externa de las faltas y la ausencia de litigios relevantes en EE. UU. facilitaron un análisis más favorable.
La decisión próxima de la Reserva Federal sobre el estatus de holding bancario será observada atentamente, en especial por posibles obligaciones adicionales en materia de prevención de lavado de dinero.
Participación pública y contexto regulatorio
Durante el proceso de aprobación, la OCC recibió solo tres comentarios públicos. Algunos críticos cuestionaron la ausencia de objetivos concretos de préstamo en los planes de Revolut bajo la Ley de Reinversión Comunitaria, aunque esto no impidió la emisión de la licencia. Varios opositores también expresaron dudas sobre la transparencia del proceso de revisión.
Este caso refleja los cambios en los criterios para otorgar licencias bancarias en EE. UU., demostrando el intento regulatorio de equilibrar la innovación financiera con la gestión de riesgos en un entorno complejo.