Mastercard преодолела важный уровень технического сопротивления
Лидер платежной индустрии Mastercard (NYSE: MA) 24 августа успешно пробился выше критического уровня технического сопротивления, завершив длительную модель «чашки с ручкой». Цена акции преодолела отметку $583,71 — уровень, который традиционно рассматривается как сигнал начала покупки. В настоящий момент бумаги тестируют нижнюю границу дневной зоны покупки, что привлекает внимание трейдеров в ожидании дальнейшего роста.
Перспективы стратегии Bull Call Spread при росте акций
Инвесторам, рассчитывающим на продолжение повышения курса, может быть интересна стратегия опционного Bull Call Spread, позволяющая ограничить потенциальные убытки и зафиксировать прибыль. Предлагается одновременная покупка колл-опционов с ценой страйка $610 с экспирацией 16 октября и продажа колл-опционов со страйком $620 на тот же срок.
Сейчас чистая стоимость такого спреда составляет примерно $3 за акцию. Поскольку в одном контракте 100 акций, максимальные потенциальные потери ограничены $300, если акция не закроется выше $610 к дате истечения опциона.
Максимальный доход возможен при достижении или превышении ценой $620, что обеспечивает прибыль в размере $7 на акцию (разница в страйках $10 минус премия $3), или $700 за контракт.
Управление рисками и особенности ликвидности
В сравнении с прямой покупкой акций, стратегия Bull Call Spread снижает риски, позволяя инвесторам более устойчиво переносить краткосрочные колебания и откаты. Вместе с тем стоит учитывать ускоряющееся влияние временного распада опциона по мере приближения даты истечения, что может снизить эффективность стратегии при отсутствии движения цены.
Вариации ликвидности на рынке опционов Mastercard достаточно хорошие благодаря её статусу крупной голубой фишки, однако спреды между ценами спроса и предложения могут быть шире среднего. Для снижения издержек рекомендуется постепенно наращивать позиции с помощью лимитных ордеров, избегая рыночных сделок с высокой комиссией.
Фундаментальная поддержка технической картины
Финансовые показатели Mastercard усиливают доверие к пробою. Композитный рейтинг компании по версии Investor’s Business Daily (IBD) равен 99 — показатель лидерства в отрасли с точки зрения рыночных характеристик и финансовой устойчивости. Рейтинг прибыли на акцию (EPS) составляет 91, что свидетельствует о сильной динамике доходности.
Кроме того, относительная сила акции в сравнении с большинством конкурентов оценивается в 73.
Инвестор Стивен Белл отметил, что сочетание устойчивых фундаментальных показателей с техническими сигналами делает стратегию Bull Call Spread особенно привлекательной для трейдеров, желающих иметь чётко ограниченный риск в краткосрочной перспективе.