Американская оборонная технологическая компания Shield AI планирует приобрести производителя радарных сенсоров Echodyne в сделке стоимостью до $5,3 млрд. Одновременно Shield AI привлечёт $2,5 млрд нового финансирования, исходя из оценки компании в $28,8 млрд. Это более чем вдвое выше её оценки в $12,7 млрд после раунда финансирования в марте — инвесторы продолжают направлять капитал в оборонные технологии.
$4,8 млрд — сразу, ещё $500 млн — при выполнении условий
По условиям сделки, Echodyne получит $4,8 млрд в денежной форме и акциями. Ещё $500 млн предусмотрены при достижении установленных показателей. Точные условия выплаты этой суммы пока не раскрыты.
Echodyne поставляет радарные сенсоры государственным и коммерческим заказчикам. После завершения приобретения её радарное направление планируют интегрировать с автономными летательными аппаратами Shield AI, разработанными для военного применения.
Покупка дополнит продуктовый портфель Shield AI сенсорными технологиями. Радарные системы важны для автономной авиации, используемой оборонными заказчиками, однако подробности интеграции и критерии выплаты условных $500 млн пока не опубликованы.
Финансирование объединяет акции и заёмные средства
Новый пакет финансирования Shield AI состоит из трёх частей: раунда Series H на $1 млрд при оценке компании в $28,8 млрд, структурированного акционерного финансирования на $1 млрд от Blackstone Inc. и долгового финансирования на $500 млн от JPMorgan Chase & Co. Средства планируется направить на поддержку приобретения Echodyne.
В марте Shield AI привлекла $2 млрд при оценке в $12,7 млрд. Нынешняя оценка более чем вдвое превышает этот уровень. Структура нового пакета показывает, что для крупной сделки компания использует как акционерное, так и долговое финансирование. Для инвесторов, следящих за оборонным сектором, эти параметры дают представление о масштабе сделки и потребностях Shield AI в капитале.
Компания, которой руководит генеральный директор Гэри Стил, специализируется на автономных летательных системах военного назначения. Echodyne работает как с государственными, так и с коммерческими заказчиками. Итоговая стоимость сделки будет зависеть от её условий, в том числе от выполнения показателей, к которым привязана дополнительная выплата в $500 млн.