退休规划的难点不只是攒下多少钱，还包括退休时间可能早于预期、投资回报和通胀假设可能失准。Motley Fool联合创始人David Gardner与退休专家Robert Brokamp在一档万圣节特别节目中，围绕退休储蓄不足和预测偏差讨论了两类个人财务风险，并介绍了可用于检视退休计划的做法。
退休账户余额可能难以支撑预期生活
Brokamp援引Vanguard的数据称，只有41%的X世代和42%的千禧一代有望积累足够资产，在退休后维持当前生活水平。Morningstar的一项报告显示，若在62岁退休，美国人中只有46%拥有足额退休资金；若到65岁再退休，这一比例升至55%。这一对比反映出多工作几年对退休储蓄可能产生的影响。
美联储消费者金融调查显示，美国家庭退休账户余额中位数为10.6万美元。年轻家庭拉低了整体数字；在55至64岁家庭中，账户余额中位数为23.9万美元。Brokamp估算，这笔资金每年只能提供约1万至1.2万美元的退休收入，因此临近退休的人仍需结合社保、其他资产和支出情况评估资金是否充足。
Gardner指出，人们对“退休”的定义并不相同，有人希望完全停止工作，也有人更愿意减少工作时间、把精力投入其他活动。Brokamp也提到，退休对身心健康的影响并非一概而论：部分研究发现退休可能与抑郁或更早死亡的风险相关，但对从事体力负担较重工作的人，提前退休也可能有益。个人规划需要考虑工作性质、生活目标和经济条件。
提前退休可能由健康或失业触发
第二类风险来自对未来的估算。退休计算工具通常要求用户输入投资回报、通胀、退休支出和退休年龄等假设；这些参数即使只有小幅差异，经过多年复利累积，也可能显著改变结果。Brokamp建议采用审慎假设，尤其不要把预计工作到的年龄视为确定事实。
Transamerica退休研究中心的一项调查显示，58%的退休人士比原计划更早退休；美国精算师协会的一项调查得出的比例为59%。提前退休有时是因为投资资产增长较快、家庭已具备退休条件，但也可能是健康问题、需要照顾配偶或失去工作所致。
Brokamp援引城市研究所2018年的研究称，略多于一半的50岁出头劳动者会失去工作；在这些人中，只有十分之一找到薪酬与此前相当的新工作。年龄因素可能使求职耗时更长，部分人最终因求职受挫而退休，即使财务准备尚不充分。
用更保守的假设检验计划
对投资回报，Brokamp建议退休测算时采用不高于8%的假设；他个人使用6%，并表示自己随着退休临近，投资组合配置也逐渐趋于保守。他还建议把预计退休时间提前三年进行压力测试。员工福利研究所的一项调查中，仍在工作的受访者大多预计65岁退休，而已退休者报告的实际退休年龄为62岁。
若测算显示储蓄不足，Brokamp提出几种调整方式：在条件允许时提高IRA和401(k)缴款，随着加薪逐步增加储蓄比例，并把奖金、税款退还或其他不定期收入纳入退休储蓄。对于使用计算工具的人，他提及Boldin、MaxiFi和ProjectionLab等付费工具；他同时披露，Motley Fool旗下的Motley Fool Ventures投资了Boldin。节目讨论的重点是定期核对假设与实际进度，而不是把单一预测当作确定的退休时间表。