Американские акции в пятницу растеряли утренний рост: слабее ожиданий оказалась месячная инфляция цен производителей, однако этого не хватило, чтобы поддержать рынок. Дополнительное давление на технологический сектор оказали новости о серверах с чипами Nvidia. AMD упала на 10,5%, а Nasdaq 100 — на 1,7%: после нескольких дней активных покупок инвесторы стали фиксировать позиции в полупроводниковых компаниях. В ходе торгов капитализация AMD сократилась примерно на $100 млрд. Приведенные ниже рыночные данные относятся примерно к полудню по восточному времени США.
AMD теряет часть недавнего роста, полупроводниковый сектор снижается
Акции AMD опускались на 10,5%, до $524,11. Бумаги двигались к худшему результату за одну сессию с 5 ноября. За предыдущие пять торговых дней они прибавили почти 45%, и пятничное падение нивелировало около трети этого подъема. Nvidia подешевела на 3,3%, до $160,69; участники рынка также готовились к публикации отчетности компании во вторник. Это будет первый отчет Nvidia после ухода Дженсена Хуанга с поста.
Снижение затронуло полупроводниковый сектор в целом: ETF VanEck Semiconductor потерял 4,1%, а биржевой фонд технологического сектора — 2,7%. Среди компаний, связанных с инфраструктурой ИИ, Dell упала на 8,4%, Coherent и Fabrinet — на 8,3% каждая. Акции Applied Digital и IREN снизились более чем на 8%. Распродажа вышла за пределы производителей чипов и охватила компании серверного оборудования, оптических коммуникаций и центров обработки данных.
Сообщение о серверах привлекло внимание к цепочке поставок Nvidia
В центре внимания оказались продажи серверов и места их установки. В сообщении говорилось, что 22 сервера производства Dell с ограниченными в поставках чипами Nvidia H800 приобрела сингапурская Aperia Cloud Services. Позже оборудование установили в дата-центре в Шанхае, связанном с компанией, основанной Алисой Хуанг.
Эта информация усилила внимание к покупателям серверов с чипами и к тому, где в итоге используется оборудование. В открытых данных нет подтверждения того, что Nvidia знала, кто был конечным заказчиком серверов.
Основные индексы закрылись в минусе, потребительский сектор устоял
Индекс S&P 500 снизился на 0,75%, до 7 535,54 пункта. Промышленный Dow Jones потерял 0,09%, до 52 249,39 пункта, Nasdaq 100 упал на 1,73%, до 27 800,79 пункта, а Russell 2000 — на 0,66%, до 2 780,46 пункта. Nasdaq 100 потерял 488 пунктов и уступил Dow: крупные технологические компании и акции роста оказались под более сильным давлением. Индекс волатильности Cboe VIX вырос на 6%, до 19,83.
Акции компаний потребительского сектора повседневного спроса прибавили 1,3%, показав один из лучших результатов дня. Небольшой рост также отметили сектор связи, финансовые компании и коммунальные предприятия. Промышленные компании, потребительский сектор непродовольственных товаров и материалы подешевели. Cisco потеряла 6,4%, сократив капитализацию примерно на $26 млрд. Компания сообщила о рекордной выручке за первый квартал и повысила прогноз на 2027 финансовый год, однако инвесторов обеспокоило сужение скорректированной валовой маржи на 250 базисных пунктов.
Месячный рост цен производителей замедлился, доходности облигаций выросли
Окончательный индекс цен производителей США для конечного спроса в октябре увеличился на 0,3% к предыдущему месяцу — меньше консенсус-прогноза в 0,4% и сентябрьского роста на 1,4%. В годовом выражении показатель достиг 6,5%, максимума с ноября 2022 года. Замедление месячного роста при сохраняющейся высокой годовой инфляции не помешало акциям развернуться вниз после открытия торгов.
Кривая доходности казначейских облигаций США стала круче. Доходность 10-летних бумаг поднялась на 3 базисных пункта, до 5,14%, а 30-летних — на 4 пункта, до 5,47%. Доходность двухлетних облигаций снизилась на 1 базисный пункт, до 4,85%.
Золото почти не изменилось в цене и стоило $3 885 за унцию, серебро подешевело на 2,1%, до $49,02. Биткоин снизился на 3,4%, до $68 984, вновь опустившись ниже $70 000. Нефть WTI потеряла 0,2%, до $88,54 за баррель, а Brent практически не изменилась в цене и стоила $95,82.
Отчетность и переговоры о сделках поддержали отдельные акции
Акции Nu Holdings выросли на 11,3% после того, как компания сообщила о рекордной чистой прибыли за третий квартал — $1,1 млрд, на 31% больше, чем годом ранее. Выручка составила $5,82 млрд, превысив прогноз в $5,68 млрд. Прибыль на акцию — 22 цента — совпала с ожиданиями.
Modine Manufacturing подскочила на 30,7% на фоне сообщений о переговорах Samsung Electronics о покупке производителя оборудования для охлаждения дата-центров. Акции компаний платежного сектора также росли: Shift4 Payments прибавила 6,3%, Toast и Global Payments тоже подорожали.
На фоне сужения маржи Cisco оказалась среди аутсайдеров, а бумаги производителей оборудования для ИИ в целом снижались из-за новостей о цепочке поставок и общего отката технологических акций. Торги показали расхождение между отдельными компаниями, получившими поддержку сильной отчетности или новостей о возможных сделках, и производителями чипов и инфраструктуры ИИ, отступившими после быстрого недавнего роста.