Várias operações e reestruturações empresariais nos Estados Unidos foram anunciadas ou concluídas a 13 de novembro, abrangendo os setores dos media, serviços financeiros, farmacêutico e retalho. A Fox Corporation concluiu a aquisição da Roku, enquanto o Morgan Stanley planeia comprar a plataforma Vinyl Equity. Em separado, a CorMedix acordou adquirir a maioria dos ativos da Heron Therapeutics e a retalhista de vestuário infantil The Children’s Place pediu proteção ao abrigo do Chapter 11. As operações refletem estratégias de expansão por aquisições, num contexto em que algumas empresas de retalho enfrentam maior pressão de liquidez.
Fox conclui compra da Roku e prevê sinergias de 400 milhões de dólares
A Fox Corporation (NASDAQ: FOXA) concluiu a aquisição da Roku (NASDAQ: ROKU), juntando a programação desportiva, noticiosa e local da Fox à plataforma de televisão conectada da Roku. A operação reforça a presença da Fox no streaming e na televisão conectada.
A empresa estima que a integração permita obter cerca de 400 milhões de dólares em sinergias de custos anuais no prazo de dois anos. A Fox prevê também que a aquisição aumente o fluxo de caixa livre por ação no segundo exercício completo após a conclusão. A concretização dessas metas dependerá da integração das operações e da realização das poupanças projetadas.
Morgan Stanley planeia adquirir a Vinyl Equity
O Morgan Stanley (NYSE: MS) pretende adquirir a Vinyl Equity, um agente de transferência registado na Securities and Exchange Commission dos Estados Unidos, que disponibiliza uma plataforma digital para gerir registos de acionistas. As empresas não divulgaram o preço da operação. A conclusão está prevista para o primeiro trimestre de 2027, sujeita às condições habituais de fecho.
A aquisição proposta aproximaria o negócio de serviços financeiros do Morgan Stanley da tecnologia de gestão de registos de acionistas e de serviços de agente de transferência. Sem o valor da transação, não é ainda possível avaliar a sua dimensão nem o potencial impacto financeiro para o banco.
CorMedix compra quase todos os ativos da Heron Therapeutics
A CorMedix (NASDAQ: CRMD) acordou adquirir quase todos os ativos da Heron Therapeutics (NASDAQ: HRTX). A contrapartida inclui 145 milhões de dólares em dinheiro no momento do fecho, cerca de 14,6 milhões de ações ordinárias da CorMedix e pagamentos condicionais de até 55 milhões de dólares. A CorMedix pagará também royalties sobre as vendas de determinados produtos da Heron.
A operação acrescentará ao portefólio da CorMedix quatro medicamentos já comercializados e deverá ficar concluída no primeiro trimestre de 2027. Como a contrapartida combina dinheiro, ações e pagamentos dependentes de condições de desempenho, o custo final também dependerá dos termos acordados e das vendas dos produtos abrangidos.
Outros negócios avançam enquanto The Children’s Place pede proteção judicial
A Craveworthy Brands, com sede em Chicago, assinou um acordo definitivo para comprar a New England Authentic Eats, empresa-mãe da cadeia Papa Gino’s Pizzeria. O valor não foi divulgado e as partes esperam concluir a operação até 31 de dezembro. Será a maior aquisição da Craveworthy até à data.
A Entegris, fornecedora de semicondutores e materiais avançados, adquiriu a Advanced Abrasives Corporation, fabricante de produtos abrasivos de precisão. O preço não foi revelado. Já a Installed Building Products, especializada na instalação de produtos para construção, concluiu a compra da Old Dominion Group por uma avaliação de 698 milhões de dólares, reforçando a atividade nos segmentos comercial e industrial.
No setor energético, a Bayou Midstream II e a EIV Capital concluíram a aquisição da Argent Gas Solutions. A empresa opera ativos de recolha, compressão e processamento de gás natural em três condados da região nordeste de Bakken, no Dakota do Norte. A Arko Petroleum também concluiu a compra da distribuidora de combustíveis U.S. Petroleum Partners. A contrapartida inclui cerca de 200 milhões de dólares em dinheiro, o valor dos inventários e aproximadamente 2 milhões de ações ordinárias de classe A da Arko Petroleum, avaliadas em cerca de 30 milhões de dólares e sujeitas a depósito em garantia.
A retalhista de vestuário infantil The Children’s Place pediu proteção ao abrigo do Chapter 11. A 1 de agosto, a empresa reportava ativos de 742,3 milhões de dólares e passivos de 881,3 milhões. Atribuiu o pedido à queda das vendas e da rentabilidade, à pressão da concorrência e das promoções, ao aumento dos custos e a fortes restrições de liquidez. Os passivos superiores aos ativos refletem a pressão operacional nas contas e na capacidade de financiamento da empresa.