ฟิวเจอร์สหุ้นสหรัฐฯ ลดการติดลบ: สต็อกแร่ธาตุสำคัญและข้อมูลการจ้างงานเป็นจุดสนใจ

ภาพรวมก่อนเปิดตลาด: ดัชนีล่วงหน้าถอยตัวแคบ ราคาน้ำมันลดลงมาก

ในวันจันทร์ก่อนตลาดหุ้นสหรัฐเปิดทั้งสามดัชนีฟิวเจอร์สลดลงอย่างเด่นชัดในช่วงเช้า: ดัชนีดาวโจนส์ล่วงหน้าถอยเล็กน้อย ขณะที่ดัชนี S&P 500 และ NASDAQ ล่วงหน้ายังคงอ่อนแอแต่ไม่ถึงกับ "พังพินาศ" ในเวลาเดียวกัน ดัชนีหุ้นหลักในยุโรปปรับตัวขึ้นแสดงให้เห็นถึงความเสี่ยงที่แตกต่างกันในแต่ละภูมิภาค

ในด้านสินค้าพลอยการ น้ำมันเป็นหนึ่งในข้อกังวล: ทั้ง WTI และ BRENT ลดลงอย่างมีนัยสำคัญก่อนเปิดตลาด ทำให้ตลาดต้องประเมินอิทธิพลของอุปสงค์และคาดการณ์เศรษฐกิจใหม่อีกครั้งต่อราคาพลังงาน

แผนสำรองแร่ธาตุ: “ค่าเบี้ยความปลอดภัย” ของห่วงโซ่อุปทานถูกประเมินใหม่

อีกประเด็นที่น่าสนใจจากนโยบายคือ รายงานระบุว่า ทรัมป์มีแผนผลักดันแผนการสำรองแร่ธาตุสำคัญมูลค่าประมาณ 12 พันล้านดอลลาร์ (เรียกว่า "โครงการห้องนิรภัย") เพื่อลดความเปราะบางของการพึ่งพาสิ่งจำเป็นจากภายนอกและเป็นบัฟเฟอร์ให้กับอุตสาหกรรมเมื่อราคาและอุปทานแปรปรวน

ตามข้อมูลที่เปิดเผย โครงสร้างเงินทุนแผนนี้รวมถึงเงินกู้ 10 พันล้านจากธนาคารส่งออกและนำเข้าแห่งสหรัฐพร้อมทุนส่วนตัว ครอบคลุมแร่ลิเธียม นิกเกิล และแร่หายากซึ่ง “มักจะถูกกักด้วยข้อตกลงและขึ้นๆลงๆ ได้ง่าย” ในอุตสาหกรรมรถไฟฟ้า การป้องกัน และเทคโนโลยี

ในมุมมองของตลาด การกระทำเช่นนี้มักจะเกิดผลกระทบเป็นริ้วสองด้าน: ด้านหนึ่งคือการซื้อสินค้าสินทรัพย์ในแหล่งทรัพยากรและการค้าอาจเลื่อนเดินหน้า อีกด้านหนึ่งคือความห่วงในความกระทบของอุปสงค์ลดลง แต่เส้นต้นทุนและรอบการสต๊อกอาจแกว่งมากขึ้น

ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคการเกษตรและสัปดาห์งบการเงิน: ข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคและคาดการณ์กำไรมา "ทดสอบไฟ" พร้อมกัน

หลังจากเผชิญแรงขายจากหุ้นเทคโนโลยีและความแปรปรวนของโลหะมีค่ามาแล้ว ปัญหาระยะสั้นของนักลงทุนกลับกลายเป็นที่เจาะจงมากขึ้น: เศรษฐกิจยังเพียงพอแข็งแกร่งหรือไม่ ความกดดันด้านเงินเฟ้อจะเกิดขึ้นซ้ำไปอีกไหม และกำไรของบริษัทสามารถตอบสนองต่อความไม่แน่นอนที่สูงขึ้นได้หรือไม่

สัปดาห์นี้ "ตัวยึดค่า" สำคัญมีสองประเภท:

• ข้อมูลมหภาค: สหรัฐจะประกาศข้อมูลการจ้างงานนอกภาคการเกษตรเดือนมกราคมในวันศุกร์ และยังมีตัวชี้วัดด้านการผลิต/บริการและความเชื่อมั่นผู้บริโภคที่จะส่งผลต่อการตัดสินใจเกี่ยวกับการเติบโตและแนวทางอัตราดอกเบี้ย
  
• งบการเงิน: งบการเงินของบริษัทยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยียังคงเข้มข้น Alphabet และ Amazon จะรายงานผลการดำเนินงานในสัปดาห์นี้ นอกจากนี้ Palantir และ AMD ก็มีอยู่ในการเดิมพัน ตลาดจะมุ่งเน้นตรวจสอบว่า “เรื่องราว AI จะสามารถเปลี่ยนไปเป็นกระแสเงินสดได้ต่อไปหรือไม่”
  

ในขณะเดียวกัน ข่าวเกี่ยวกับเควิน วอช จะขึ้นเป็นประธานเฟดก็กำลังอยู่ในการพิจารณา: บางตลาดเชื่อว่าเขาอาจจะมีแนวโน้มที่เข้มข้นขึ้นซึ่งจะผลักดันให้ค่าเงินดอลลาร์แข็งตัวขึ้นชั่วคราวและทำให้เกิดความกดดันต่อสินทรัพย์เช่นทองคำและเงิน

ความเคลื่อนไหวของหุ้นและอุตสาหกรรม: จากการบริโภคถึงเทคโนโลยี การแยกยังก้าวต่อไป

ข่าวบริษัทก่อนเปิดตลาดยังคงคับคั่ง แนวโน้มคือ “ผู้แข็งแข็งขึ้น ผู้อ่อนอ่อนลง”:

• รายงานผลการเงินช่วงเทศกาลของดิสนีย์ถูกตีความว่าเป็นไปในทางบวก โดยที่ธุรกิจสวนสนุกเป็นหนึ่งในจุดเด่น
  
• เทสล่ายังคงสร้างภาพลักษณ์การเป็นผู้นำหุ่นยนต์ ความก้าวหน้าที่เกี่ยวข้องทำให้เกิดแรงบันดาลใจในระยะสั้น แต่การซื้อขายก่อนเปิดตลาดยังคงได้รับอิทธิพลจากความเสี่ยงทั้งหมด
  
• แผนขยายระบบคอมพิวเตอร์บนคลาวด์ของออราเคิลได้รับความสนใจ ตลาดจะมุ่งเน้นไปที่การส่งมอบคำสั่งซื้อที่เกี่ยวข้องกับ AI และความเข้มแข็งในการใช้จ่ายทุน
  
• แอปเปิ้ลถูกกล่าวถึงว่าความได้เปรียบในการเจรจาราคาของพวกเขาถูกกดดันในท่ามกลางการจัดหาสายโซ่อุปทาน AI ที่แข่งขันสูงขึ้น ข้อจำกัดด้านต้นทุนและการส่งมอบกลายเป็นตัวแปรที่เป็นไปได้
  
• ในด้านการผลิตอากาศยาน องค์การบริหารการบินแห่งชาติเครื่องบินสหรัฐได้กล่าวถึงว่าโบอิ้งยังต้องทำการแก้ไขเพิ่มเติม แสดงให้เห็นว่าความกดดันในการกำกับดูแลยังไม่หมดสิ้น